AIP Capital e Monroe Capital hanno completato la loro prima operazione di cartolarizzazione di asset aeronautici, raccogliendo 643 milioni di dollari attraverso l’operazione MC Aviation 2026-1 (MCAV 2026-1) a supporto della loro joint venture nel settore del leasing di aeromobili.

Il finanziamento è garantito da un portafoglio di 18 aeromobili commerciali passeggeri in leasing a 12 compagnie aeree in 10 giurisdizioni. Il portafoglio ha un’età media ponderata degli aeromobili di 5,6 anni e una durata media residua dei contratti di leasing di circa 6,9 anni. Gli aeromobili di nuova generazione rappresentano il 71% del portafoglio, mentre gli aeromobili a fusoliera stretta costituiscono l’81%.

L’operazione comprende 547 milioni di dollari di obbligazioni di Classe A, 66,5 milioni di dollari di obbligazioni di Classe B e 29,6 milioni di dollari di obbligazioni di Classe C di cui è stata mantenuta la quota. Le obbligazioni di Classe A sono classificate A da DBRS Morningstar e Kroll Bond Rating Agency, e A2 da Moody’s Investors Service, mentre le obbligazioni di Classe B sono classificate BBB e le obbligazioni di Classe C mantenute sono classificate BB.

Jared Ailstock, Managing Partner di AIP Capital, ha dichiarato: “Siamo lieti del forte interesse degli investitori per questa operazione, che a nostro avviso testimonia la fiducia nelle competenze e nelle capacità di AIP nel settore del leasing di aeromobili e nella nostra partnership strategica con Monroe Capital. L’operazione è fondamentale per il programma di investimento che abbiamo sviluppato con Monroe e non vediamo l’ora di diventare un emittente programmatico a lungo termine nel mercato degli ABS aeronautici”.

AIP Capital fungerà da servicer dell’operazione, con Deutsche Bank Securities, BNP Paribas, Fifth Third Securities e Citigroup tra i lead arranger e bookrunner.